2023-05-10 14:56:27
100个学徒工来到一家五星级大酒店学习厨艺，他们要勤勤恳恳学习十年才能出师。学徒们的薪水不高，一年只有几百块，但是五星级酒店的餐具都非常名贵，一个盘子要1000块钱。如果哪个学徒不小心打坏了一个盘子，那么他不仅要倾家荡产来赔偿这1000元钱，还可能会被开除，不能再继续学习和工作。因此学徒们都非常小心谨慎，但还是每年都有人打碎盘子。
这一年，酒店来了个聪明的财务，他提出了一个方案：如果每个学徒每年愿意交一点点钱，把这些钱集中起来，那么无论谁打碎了盘子，就用这钱来赔偿盘子，而且学徒们都不再受到处罚。大家都觉得这个方案很好，都愿意花一点点钱买个心安。
学徒们
那么我们需要交多少钱呢？
你们一年之内大约会打碎几个盘子？
学徒们
大约四个吧！
那么假定一年内需要赔偿四个盘子的话，就需要每个人交40元钱。聪明的财务又建议大家聘请一名经纪人来帮助大家管理这些钱财。按照当时的市场情况，雇佣一名经纪大概一年需要600元，为经纪人租个办公室要400元（预定费用）。这1000元的费用分摊到每个学徒身上是10元，这样算下来每个学徒一年只交40（保障成本）+10（费用）=50元，就可以打碎盘子不被开除了。（短期消费险诞生了）
最初的保险——消费型保险，即交一笔费用，保障一定时间内（一年）一定风险事项的保险。不管最后风险事项（碎盘子）有没有发生，这笔钱都花掉了，相当于消费了一笔钱给自己买一颗定心丸。
保费=保障成本+运营费用
如故事中保费50元=40元+10元
可是这一年大半年过去了，竟然还没有人打碎盘子，这时候，一个平时做事最谨慎小心的人想了，我是最不可能打碎盘子的，这一年损失50块钱，十年也是500块啊！不行，我得找财务去谈谈。
小心人
一年50块钱虽然不多，但如果没打碎盘子的话也相当于浪费了啊！
那简单，你不想交就不交呗，反正出了事风险自己承担。
小心人
万一我打碎了盘子还是赔不起的，有没有两全其美的办法啊？
聪明财务脑子一转，既然他想要拿回本金，我就要多收他一些钱，用这些多收到的钱去投资，用投资的收益把他的本金赚回来。那么现在的市场收益率大概是12.4%（预定利率，现在保监委规定预定利率不得大于2.5%）。通过计算10年后要想拿回本金，现在就收取40（赔盘子）+10（费用）+50（为回本投资）=100元。于是聪明的财务说：我也相信你不会打碎盘子的，但是万一的事情谁也不敢担保，要不你看这样吧，你每年交100块押金（两全险），如果打碎了盘子这押金就没收了，如果十年都没打碎，到时候1000块钱我原样还你。
小心人自己一算，几年内打碎了盘子，本来要赔1000的，现在如果十年中途打碎只要赔几百，如果十年都没打碎盘子，自己一分钱都没损失，确实两全其美！“但是咱们得有一个约定”财务又说，“你既然按100交押金了，这十年都得交，中途也不能再把押金取回，否则要算你违约。”小心人想想自己总归不亏，就一口承诺：“没问题！”（两全保险诞生）
针对不想白白浪费保费的想法， 这种“两全型保险”（或“储蓄型保险”）出现了：一定期限内（十年），平时每年存一笔钱，如果期间发生风险事项，就赔付；如果没有发生，最后把钱还你（大部分或者全部）。
这种类型常常在人寿保险中，兼顾身故风险保障和储蓄两项功能，虽然其中储蓄功能的利率非常之低，甚至为负。
这一年小心人果然没有打碎盘子，看见其他工友大都损失了50块钱，他不禁得意起来，把自己的方案告诉几个好朋友。很快一传十十传百，大家都觉得自己没那么倒霉就是那个会打碎盘子的人，于是纷纷要求交押金。财务也很乐意，于是第二年一下子收了10000元押金。财务留下4000元准备赔盘子的钱，1000元费用，剩下5000元就去投资，这一年市场非常的好，投资回报率升高到了15%（利差益，预定利率12.4%），而且这一年学徒们打碎的盘子也只打碎了3个（死差益），雇佣的经纪也只花了500（费差益）。到了年底，还赚了不只一个盘子的钱。听说了这个事情，小心人又不平起来。
小心人
原来你用我们的钱去赚了那么多钱，却不分给我们，太不公平了。
我赚钱是靠自己的脑力体力，也有我的功劳。要不这样吧，你再多交点，每年150元（分红险），十年后我不仅还你1500，还每年把盈利的70%分给你，如何？
小心人一听，觉得这样更划算，于是自己马上交了150，回去还鼓动别的工友也多交一点。这一年恰逢股市大涨，财务赚了很多，到了年终，大家一看自己的帐户，非但没有像去年一样花掉50块，反而还多了几块钱红利。
分红并非来自于投资，而是来源来自保险公司经营的“3差”：
死差：保险公司实际理赔费用和预计理赔费用之间的差额
费差：保险公司实际运营费用与预计运营费用之间的差额
利差：保险公司实际投资收益与预计收益之间的差额
所以分红保单其实是保险公司 “多退少补”的一种方式，用来平滑经营风险。相当于保险公司吃肉，投保人喝汤，分红并不稳定。只有在成熟市场能产生足够利差益的情况下，才有所谓的“投资价值”。
明年行情还会很好，大家不如把自己不急用的钱都给我吧，除了扣除帮大家赔付打碎盘子的保障成本40元钱，以及扣除管理费用10元。其余多给我的钱我帮你们运作，我每个月给你们结算利息，而且是利滚利。
学徒们
可是我们交了那么多钱，万一要急用咋办呢？
那没关系，这部分钱急用的时候你们可以随时取出（万能险）
学徒们
那你要投资亏了怎么办？
放心吧，我给你们承诺每月给大家的利息不会低于0%的。而且年利率一定在2.5%以上
众人一盘算，我们哪里懂什么投资运作，财务是个聪明人，交给他放心！于是众人你150，他180的都交了出来。 （万能险）
万能险在保单中设立了保障和投资两个分离的账户，大部分保费在独立的投资账户上增值，而不必受到保险公司自身经营情况的影响。
投资账户中的资金可以随取随存，只是取现需要一定的手续费。
第三年年末，大家帐户上果然又多了若干盈余，有人感觉赚的真不少，但也有人感觉投的钱不少没有赚到心目中所想要得到的钱。他们又找到了聪明的财务。
收益高的项目当然有，但是风险也大，如果你们不怕风险，我可以帮你们投到这些项目中去，这样吧，我帮大家设置几个投资的帐户，其中有风险高的，有风险低的，大家可以根据自己的偏好来选择投资的帐户，选择好了，我来帮你们运作，我每年只按帐户价值的百分之几收大家一点管理费，其余赚多少都归你们，但是万一亏了，请大家也别怪我（投连险）只要存满五年，我连手续费都不扣
大家感觉这样能赚到更多的钱，于是就把所有的钱交给了财务。
“投连险”全称“投资连结型保险”，是万能险的同胞兄弟。所不同的在于万能险一般都有保本的条款，所以投资风格比较保守，而投连险没有保本条款，风格相对激进些，收益和风险较万能险为高。
这时候来了一个新的学徒，众人纷纷向他解释这个项目的吸引力，劝他多拿一点钱出来。新学徒听得一头雾水，最后终于搞清楚来龙去脉。
新学徒
不就是交50块钱赔盘子吗？我家庭困难，不把这20%的工资都押进去行么？
从故事中，可以看到保费是由三个部分组成的：保障成本+费用+投资的钱=保费。
其中无论你购买的是消费型险，还是分红、万能、投连险，每年的保障成本和费用都被消费掉了。保险公司之所以能返本、分红、付息，无非是在拿客户的钱去投资，然后把投资收益再分给客户。而且由于保险公司的投资项目不可能太过激进。所以保险公司的投资收益都是比较低的。
所以有些人会建议：尽量购买消费型保障功能的保险，这样可以用非常低的价格购买的很高的保障。然后把省下来的钱投资到其他能带来更高回报的投资项目中去，如债券、基金定投等。这样客户的资金的使用效率会更高。
但这个仁者见仁了，前提是你拿这些钱投资其它要确保两件事情：一是你能坚持不动摇，二是能确保你的投资不亏损而且比保险公司投资更大收益，否则还是返还型更划算。
而更重要的，保险其实本质还是保险，是防范意外与风险，是守，期待用保险来获取高额收益，这本来就是错误的引导。
发展到现在，保险已经非常多样化，保障、储蓄、理财各种功能齐备，不懂行的人很容易就搞糊涂了。所以，投保前，我们需要回到故事的开始，然后想一想，我们家里需要防范的盘子问题是什么。再进一步的，还要算一算这笔保险的帐，是不是合算。